马斯克看好人形机器人内存需求 低功耗DRAM赛道迎来增量空间

近日，马斯克针对人形机器人存储需求表态称，机器人对内存的需求规模将远超其他所有计算设备，是全球最大的内存需求来源。他同时指出，机器人主要采用低功耗DRAM，而非HBM，AI从数据中心向物理世界延伸，将为存储芯片厂商打开巨大市场空间。

研究机构Counterpoint预测，2030年人形机器人DRAM需求较当前增长20倍，总量由8300TB提升至172000TB，单台机器人内存搭载量有望从19GB提升至39GB。有网友测算认为对应DRAM增量有限，马斯克直接评价该结论荒谬，坚持长期需求判断。

产业端，特斯拉Optimus人形机器人已经进入量产爬坡阶段。其三季报显示，弗里蒙特工厂已启动量产，2026年保底出货目标1万至2万台，得州产线仍在建设中。弗里蒙特产线远期规划年产能100万台，下线产品已达到生产级标准，硬件方案与制造流程持续迭代。马斯克判断，人形机器人赛道有望成长为全球最大产业，未来机器人数量或将超过人类，预计2026年底，机器人AI、机电、可靠性等关键问题将取得突破。

受上述消息刺激，当天美股存储板块走高，西部数据涨幅超7%，希捷科技涨近6%，美光、SK海力士等存储芯片企业同步走强。市场认为，不同于AI算力集群主推HBM，人形机器人带动的低功耗DRAM是一条全新增长曲线，后续需持续跟踪Optimus量产进度、机器人搭载内存方案以及下游渗透率提升节奏。